سرمایه گذاری در بازارهای مالی کاری پر ریسک است. با دانش و آگاهی می توانید ریسک سرمایه گذاری را کم کنید. یکی از این ابزارها تحلیل سهام است. تیم بازارچک به تحلیل خمحرکه پرداخته است تا با اطلاع از وضعیت بنیادی و تکنیکال این سهم، تصمیم کم ریسک تری برای معامله بگیرید.
معرفی خمحرکه
سهم خودرویی خمحرکه که نماد بورسی شرکت نیرو محرکه است، در دسته خودرو و قطعات قرار دارد. این شرکت در سال ۱۳۶۴ تاسیس شد و از سال ۱۳۷۲ در بورس فعالیت دارد.
| نام شرکت | نيرو محركه |
| نماد بورسی | خمحرکه |
| سال تاسیس | ۱۳۶۴ |
| پذیرفته شدن در بورس | ۱۳۷۲ |
| بازار | بازار اول (تابلوي فرعي) بورس |
| موضوع فعالیت | تولیدی _ بازرگانی |
| گروه | خودرو و ساخت قطعات |
| محصولات و خدمات | گيربکس پژو ۴۰۵، گيربکسR۲، گيربکس رانا، گيربکس آريسان (کارا)، ست چرخدنده تيبا، ست قطعات تراکتور |
سهامداران عمده خمحرکه
| سهامدار/دارنده | درصد |
|---|---|
| شركت گسترش سرمايه گذاري ايران خودرو-سهامي عام- | ۳۵.۷۱ |
| شركت ايران خودرو | ۳۰.۳۹ |
حال به تحلیل بنیادی شرکت نیرو محرکه بپردازیم…
تحلیل بنیادی خمحرکه
برای بررسی خمحرکه از نظر بنیادی سراغ صورت های مالی شرکت می‌رویم. در صورت سود و زیان تلفیقی شش ماهه شرکت که جدید ترین گزارش منتشر شده شرکت در کدال، تا به امروز است مشاهده می کنیم که درآمدهای عملیاتی شرکت به نسبت دوره مشابه شاهد رشد ۵۲ درصدی بوده است و این در حالتی است که بهای تمام شده درآمد های عملیاتی شرکت ۴۳ درصد رشد داشته است.
همین تغییر باعث رشد ۲۲۲درصدی سود ناخالص شرکت شده است و در شش ماهه ابتدایی ۱۴۰۰ چیزی نزدیک به ۱۰۵ میلیارد تومان سود ناخالص تحقق کرده است. همین امر باعث شده ۷میلیارد زیان عملیاتی در دوره مشابه را به ۱۶میلیارد تومان سود عملیاتی تبدیل کند و این موضوع فوق العاده است! همچنین سود خالص شرکت شاهد رشد ۲۵ درصدی بوده است و به ۱۱ میلیارد تومان رسیده است.
در صورت وضعیت مالی شرکت رشد ۱۲۵ درصدی دریافتنی های بلند مدت شرکت به چشم می خورد که از ۳.۴ به ۷.۷ میلیارد رسیده است. جمع دارایی های غیر جاری شرکت هم از ۳۱۶ به ۳۳۳ میلیارد تومان رسیده یعنی ۶ درصد رشد داشته است.
سفارشات و پیش پرداخت ها، موجودی مواد و کالا و دریافتنی های تجاری همگی رشد داشته اند ولی سزمایه گذاری های کوتاه مدت و موجودی نقد شرکت کاهش داشته اند، به نظر می آید شرکت بیشتر سعی دارد دارایی و کالا در دست داشته باشد تا پول نقد و البته ناگفته نماند که دارایی های جاری شرکت هم از ۹۳۰ به ۱۰۷۹ میلیارد تومان رسیده است.
قابل توجه است بدهی های شرکت هم از ۷۰۰ به ۸۷۳ میلیارد تومان رسیده است. این موضوع هم قابل تامل است که خمحرکه یکی از سهم های گروه خودرو است که زیان انباشته ندارد و این هم نسبت به هم گروه هایش نکته مثبتی تلقی می‌شود.
نسبت های مالی:
حال با نگاهی به نسبت های مالی، متوجه می شویم که به راستی وضعیت بنیادی شرکت مطلوب است حتی برای سهمی در گروه خودرویی شاید بتوان آن را خیلی خوب هم تلقی کرد! این شما و این هم صورت های مالی خمحرکه. اما قبل از آن اگر با اصطلاحات نسبت های مالی آشنا نیستید می توانید از مقاله «انواع نسبت های مالی» کمک بگیرید.
| سال مالی | ۱۳۹۹/۱۲/۲۹ | ۱۳۹۸/۱۲/۲۹ | ۱۳۹۷/۱۲/۲۹ |
|---|---|---|---|
| سود خالص به فروش | ۱۰٫۵۲ | ۵٫۶۱ | ۰٫۱۶ |
| سود ناخالص به فروش | ۱۱٫۹ | ۵٫۶۸ | ۰٫۱۸ |
| حاشیه سود عملیاتی | ۷٫۳ | ۳٫۸۶ | ۰٫۵ |
| سود ناویژه به فروش | ۱۲٫۱ | ۱۶٫۹۸ | ۱۶٫۰۴ |
| سود به سود ناویژه | ۸۶٫۸۸ | ۳۳٫۰۱ | ۱ |
| بازده دارایی‌ها ROA | ۱۲٫۲۶ | ۹٫۲۹ | ۰٫۲۶ |
| درصد بازده سرمایه | ۳۰٫۷۴ | ۷٫۸۸ | ۰٫۸۵ |
| بازدهی سرمایه ROE | ۲۲٫۴۱ | ۳۲٫۷۶ | ۰٫۷۴ |
| بازده سرمایه در گردش | ۵۶٫۳۹ | ۳۸٫۱۷ | ۱٫۹۶ |
| بازده دارایی ثابت | ۸۳٫۷۳ | ۶۳٫۵۳ | ۱٫۰۱ |
| سنجش سودمندی وام | ۱٫۸۳ | ۳٫۵۳ | ۲٫۸۵ |
| سال مالی | ۱۳۹۹/۱۲/۲۹ | ۱۳۹۸/۱۲/۲۹ | ۱۳۹۷/۱۲/۲۹ |
|---|---|---|---|
| نسبت جاری | ۱٫۶ | ۱٫۴۴ | ۱٫۲۴ |
| نسبت آنی | ۱٫۱۳ | ۰٫۹۶ | ۰٫۶۶ |
| نسبت نقدینگی | ۰٫۰۴ | ۰٫۰۴ | ۰٫۰۸ |
| نسبت کفایت نقد | ۱٫۴۶ | ۱٫۴۳ | -۱٫۸۷ |
| نسبت گردش نقد | -۰٫۱۹ | -۰٫۱۲ | ۰٫۱۳ |
| سرمایه در گردش خالص | M ۳٫۱۳ | M ۱٫۱۸ | ۴۴۵٬۳۱۸ |
| سال مالی | ۱۳۹۹/۱۲/۲۹ | ۱۳۹۸/۱۲/۲۹ | ۱۳۹۷/۱۲/۲۹ |
|---|---|---|---|
| نسبت دارایی‌های جاری | ۰٫۵۸ | ۰٫۸ | ۰٫۶۷ |
| گردش موجودی کالا | ۴۶٫۱۴ | ۶۴٫۳۵ | ۸۵٫۵ |
| دوره وصول مطالبات | ۱۰۳٫۷ | ۸۷٫۸۵ | ۵۸٫۱۷ |
| نسبت کالا به سرمایه در گردش | ۰٫۷۸ | ۱٫۰۹ | ۲٫۴۱ |
| گردش سرمایه جاری | ۵٫۳۶ | ۶٫۸۱ | ۱۲٫۲۵ |
| گردش دارایی‌های ثابت | ۷٫۹۶ | ۱۱٫۳۳ | ۶٫۳۴ |
| گردش مجموع دارایی‌ها | ۱٫۱۷ | ۱٫۶۶ | ۱٫۶۱ |
| سال مالی | ۱۳۹۹/۱۲/۲۹ | ۱۳۹۸/۱۲/۲۹ | ۱۳۹۷/۱۲/۲۹ |
|---|---|---|---|
| نسبت بدهی | ۰٫۴۵ | ۰٫۷۲ | ۰٫۶۵ |
| نسبت بدهی به ارزش ویژه | ۰٫۸۳ | ۲٫۵۳ | ۱٫۸۵ |
| نسبت بدهی بلند مدت به ارزش ویژه | ۰٫۱۷ | ۰٫۵۸ | ۰٫۳۱ |
| نسبت بدهی جاری به ارزش ویژه | ۰٫۶۶ | ۱٫۹۵ | ۱٫۵۴ |
| نسبت مالکانه | ۵۴٫۷۲ | ۲۸٫۳۶ | ۳۵٫۰۸ |
| نسبت پوشش بدهی | ۱٫۵۸ | ۰٫۸۹ | ۲٫۳۵ |
| نسبت پوشش بهره | -۳۴٫۳ | -۸٫۲۲ | ۱٫۵۲ |
| نسبت بار مالی وام | -۳٫۰۹ | -۲٫۰۳ | ۰٫۷۷ |
| هزینه‌های مالی به سود عملیاتی | ۴٫۰۸ | ۱۵٫۷۳ | ۹۴٫۷۸ |
| هزینه‌های مالی به سود خالص | ۲٫۸۳ | ۱۰٫۸۲ | ۲۹۸٫۳۶ |
تحلیل تکنیکال خمحرکه
از نظر تکنیکالی خمحرکه در نمای بلند مدت در یک کانال صعودی در حال حرکت است که واکنش قیمت به سطوح مختلف این کانال به صورت کامل مشهود است و در حال حاضر هم میتوان گفت که روی یکی از همین سطوح حمایتی قرار دارد و سومین بار است که به این سطح برخورد می کند باید منتظر واکنش قیمت به این سطح باشیم.
با نگاهی نزدیک تر قیمت در حال تشکیل یک کنج نزولی می باشد که به نظر این الگو شکسته شده و قیمت در حال خروج و پولبک زدن به آن است اما باز هم باید کمی صبر کنیم تا این موضوع تایید شود. از طرفی تعدادی سطوح حمایت و مقاومت استاتیک هم برای سهم در نظر گرفتیم که احتمال می دهیم قیمت به آنها واکنش نشان دهد، این سطوح را می توانید در تصویر مشاهده کنید. (۲۲۸۰-۲۶۴۴-۳۰۲۱-۳۴۸۱-۴۳۷۹-۵۵۰۰-۶۶۴۹-۷۳۳-۸۷۰۶ ریال)
از دیدگاه ایچیموکو سهم هنوز برای ورود مناسب نیست و باید مقداری صبر کرد تا حداقل سیگنال مثبتی از ابر ایچیموکو دریافت کنیم بعد برای ورود اقدام کنیم.
اگر علاقه دارید در تحلیل هایتان از ایچیموکو و سایر اندیکاتورها استفاده کنید می توانید به مقاله «اندیکاتور چیست و کاربردی ترین اندیکاتورها کدام اند» مراجعه کنید تا به صورت کابردی و با مثال نحوه استفاده از اندیکاتورها را یاد بگیرید.
برای خواندن اخبار مربوط به خمحرکه می توانید بر روی آن کلیک کنید. همچنین اگر علاقه مند به دیدن تحلیل تکنیکال و بنیادی دیگر سهام هستید می توانید با کلیک بر روی آنها به صفحه موردنظر منتقل شوید.
